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Estrategias de Forex

Introducción al análisis fundamental: Forex

Los operadores de Forex siempre confían en el análisis para elaborar un plan de estrategia comercial. Hay dos tipos principales de análisis forex: técnico y fundamental. Este artículo analiza el análisis fundamental y los métodos de su aplicación en el comercio de divisas.

El análisis fundamental considera las condiciones políticas y económicas que pueden afectar el tipo de cambio. Los operadores de Forex que utilizan análisis fundamentales utilizan comunicados de prensa para recopilar información sobre la tasa de desempleo, la política económica del país, la inflación y las tasas de crecimiento.

El análisis fundamental se usa a menudo para compilar revisiones de las fluctuaciones del tipo de cambio y la imagen general de las condiciones económicas de un país en particular. La mayoría de los comerciantes utilizan análisis técnicos para establecer puntos de entrada y salida para el mercado, y luego complementan sus hallazgos con análisis fundamentales.

Los precios de las divisas se ven afectados por la oferta y la demanda, que, a su vez, se ven afectadas por las condiciones económicas. Los dos factores económicos más importantes que afectan la oferta y la demanda son las tasas de interés y el estado de la economía. El estado de la economía está determinado por su Producto Interno Bruto, la inversión extranjera y la balanza comercial.

Indicadores

Varios indicadores son emitidos por fuentes gubernamentales y académicas. Son indicadores confiables de salud económica y son monitoreados por todos los sectores del mercado de inversión. Los indicadores generalmente se publican cada mes, algunos de ellos cada semana.

Los dos indicadores fundamentales más importantes son las tasas de interés y el comercio internacional. Otros indicadores incluyen: Índice de precios al consumidor (IPC), pedidos de bienes duraderos, índice de precios industriales, índice de poder adquisitivo y ventas minoristas.

Tasas de interés: pueden tener un efecto reforzador o inverso en una moneda en particular. Por un lado, las altas tasas de interés atraen inversores extranjeros que fortalecerán la moneda local. Por otro lado, los inversores del mercado de valores a menudo reaccionan al aumento de las tasas de interés vendiendo sus activos con la esperanza de que los mayores costos de endeudamiento afecten negativamente a muchas empresas. Los inversores de acciones pueden vender sus activos, lo que provoca una desaceleración en el mercado de valores y en la economía.

Determinar cuál de estos dos efectos será dominante depende de un conjunto de factores, pero generalmente los observadores económicos llegan a un consenso sobre cómo los cambios en las tasas de interés afectarán la economía y el precio de las monedas.

Comercio internacional: una balanza comercial que muestra un déficit (más importaciones que exportaciones) suele ser un indicador desfavorable. Un déficit en la balanza comercial sugiere que el dinero abandona el país para comprar bienes producidos en el extranjero, y esto puede tener un efecto de depreciación en la moneda del país. Por lo general, sin embargo, las expectativas del mercado determinan si una balanza comercial deficitaria es favorable. Si un país generalmente enfrenta un déficit comercial, esto ya se tiene en cuenta en el precio de su moneda. Un déficit comercial puede afectar los precios de las divisas solo cuando excede las expectativas.

Otros indicadores incluyen el Índice de Precios al Consumidor, una expresión del costo de vida, y el Índice de Precios al Productor, una expresión del valor de los bienes manufacturados. El producto interno bruto mide el valor de todos los bienes y servicios a nivel nacional, y la Unidad Monetaria M3 expresa la cantidad total de la moneda completa.

En los Estados Unidos, se utilizan 28 indicadores. Los indicadores tienen un grave impacto en los mercados financieros, por lo que los operadores de Forex deben monitorearlos en el proceso de desarrollo de sus propias estrategias. La información real está disponible en numerosos sitios y muchos corredores de divisas proporcionan esta información como parte de sus servicios.

¿Qué pasa con los mercados petroleros? ¿Cómo afectan el comercio de divisas?

¿Qué es el mercado Forex o de divisas? Este es el mercado financiero más grande del mundo, con un volumen de negociación diario de más de $ 1.5 trillones en moneda extranjera. A diferencia de otros mercados financieros, el mercado Forex no tiene una ubicación física ni un intercambio central. Opera a través de una red de bancos, corporaciones y comerciantes individuales, intercambiando algunas monedas por otras.

Qué tal el pronóstico: Anticipar las tendencias actuales y futuras del mercado utilizando datos y hechos existentes. Los analistas confían en estadísticas técnicas y fundamentales para predecir la dirección de la economía, el mercado de valores y los valores individuales.

¿Por qué debería importarnos el precio del petróleo si no compramos y vendemos petróleo? Si comercia con divisas, hay una razón importante para esto. Muchos de los pares de divisas más populares suben y bajan de precio debido a los cambios en el precio del barril de petróleo. Los precios del petróleo se han convertido en un indicador importante de la economía mundial en las últimas décadas, y los expertos predicen que esto no cambiará pronto. La relación entre los precios del petróleo y las economías de muchos países se basa en un par de hechos simples:

  • Las economías de los países con suministros saludables de petróleo crudo se benefician de los precios más altos del petróleo.
  • Las economías de los países que dependen de las importaciones de materias primas se benefician de los precios más bajos del petróleo y pierden con los precios más altos.
  • Si la economía del país es fuerte, su moneda también es fuerte en el mercado Forex.
  • Si la economía del país está en declive, la moneda nacional pierde valor al tipo de cambio.

Los expertos que observan el mercado petrolero no están de acuerdo sobre hacia dónde se dirigen los precios del petróleo y cuánto tiempo continuará la oscilación. Hace poco más de un año, la mayoría de los científicos acordaron que $ 40 por barril es el límite superior para un barril de petróleo crudo. A principios de año, el petróleo ya había superado este hito y se vendía a 42,50 dólares por barril. Los caprichos del clima, la política mundial y las oportunidades actuales para satisfacer la demanda han hecho de este año uno de los precios más volátiles en los últimos años. Por un lado, los precios de los productos básicos alcanzaron los $ 70 por barril, un aumento del 65% desde principios de año. Y, a pesar del hecho de que los precios cayeron en un período corto, a finales de año todavía eran un 45% más altos que a principios de año. Desde principios de año, los precios comenzaron a subir nuevamente, y la mayoría de los comerciantes contaron. Que no veremos una reversión de esta tendencia en el futuro cercano. Los conservadores pronostican un precio de $ 80 por barril. Expertos más agresivos hablaron sobre el precio de $ 100 por barril.

Las fluctuaciones en los precios del petróleo durante el año pasado – 2005 – un gran ejemplo de lo que puede suceder si los factores afectan el precio y la oferta de petróleo. Recuerde del curso básico de la economía que los altos precios del petróleo están frenando el gasto del consumidor. Esto será cierto siempre que el petróleo sea la principal fuente de alimentación de hidrocarburos para los países industriales. Los precios de todos los bienes dependen del precio del barril de petróleo. Si los precios del petróleo aumentan, también lo hacen los precios de producción y suministro de bienes de consumo. Además, los costos de los consumidores individuales están creciendo, ya que pagan más por el combustible para sus automóviles y calefacción de viviendas. Como resultado, existe una tendencia a la disminución de la economía del país hasta que llegue al punto en que volverá a convertirse en una tendencia al alza.

¿Cómo afectará esto al mercado de cambio de divisas?

En el mercado de divisas, los tipos de cambio suelen estar determinados por la salud de la economía de un país. Si la economía es estable y hay crecimiento, el tipo de cambio de la moneda nacional reflejará esto, demostrando un aumento en el valor de la moneda. Si la economía de un país se debilita, su moneda nacional disminuirá en relación con las monedas de otros países. Sabiendo esto, podemos usar los siguientes hechos:

  • Las monedas de los países productores y exportadores de petróleo crecerán en valor.
  • Las monedas de los países que importan la mayor parte de su petróleo y dependen de las exportaciones caerán en precio en comparación con otros.
  • Las transacciones más rentables concluirán con la participación de un país que exporta petróleo y un país que depende del petróleo.

Gracias a estos tres puntos, los expertos consideran que el par CADJPY tiene un gran potencial de ganancias en las transacciones, y he aquí por qué.

En los últimos años, Canadá se ha convertido en uno de los mayores exportadores de petróleo del mundo (noveno en la lista de países). Desde 2000, Canadá ha sido el mayor proveedor de petróleo en los Estados Unidos y ha atraído cada vez más atención del mercado chino. Se pronostica que para 2010, la demanda de importaciones de petróleo de China se duplicará, y para 2030, Estados Unidos. Canadá es actualmente el mayor exportador de petróleo a China. Esto proporciona al dólar canadiense una excelente posición comercial.

Japón, por otro lado, importa el 99% de su petróleo. Su dependencia de las importaciones de petróleo hace que la economía japonesa sea extremadamente sensible a las fluctuaciones en los precios del petróleo. Si los precios continúan aumentando, los precios de exportación en Japón también aumentarán,debilitamiento de la moneda en el mercado global. En el último año, ha habido una fuerte correlación entre el aumento de los precios del petróleo y una caída en el yen.

Desde el punto de vista de la historia y la economía, los precios del petróleo no pueden aumentar indefinidamente. Al final, los consumidores se verán obligados a reducir sus necesidades de petróleo y gas. Cuando esto sucede, el precio del petróleo se estabilizará o comenzará a retroceder a $ 40 por galón, predijeron los expertos.

Como puede ver, muchos factores afectan el mercado Forex. Proporcione operaciones comerciales a profesionales si usted es su pasatiempo y no ha invertido grandes sumas de dinero.